Trois grands étrangers barbus arrivent chez Babouchka par une froide nuit d'hiver. Ils lui annoncent qu'ils vont à la rencontre d'un petit prince qui vient de naître. Elle refuse de les accompagner mais le lendemain, prise de regrets, elle remplit un sac de petits cadeaux et part à la recherche du petit Prince. Aussi toutes les nuits de Noël une vieille femme visite les maisons...